| Form of studies |
Professional Bachelor |
| Title of the study programm |
Financial Engineering |
| Title in original language |
Kopulu metožu pielietojums portfeļa optimizācijā Eiropas akciju tirgū |
| Title in English |
Application of Copula Methods in Portfolio Optimization in the European Stock Market |
| Department |
Faculty Of Computer Science Information Tehnology And Energy |
| Scientific advisor |
Jegors Fjodorovs |
| Reviewer |
Konstantins Kozlovskis |
| Abstract |
Bakalaura darbs ir veltīts portfeļa optimizācijas stratēģiju izpētei, īpašu uzmanību pievēršot kopulu un GARCH modeļu pielietošanai efektīvai riska pārvaldei un portfeļa ienesīguma palielināšanai Eiropas akciju tirgū.
Izmantojot visaptverošu literatūras pārskatu un empīrisko analīzi, šajā pētījumā tiek novērtēti dažādi kopula-GARCH modeļi, salīdzinot tos ar tradicionālajām metodēm, piemēram, vidējās dispersijas jeb Markovica modeļa optimizāciju.
Praktiskās daļas ietvarā tika izvēlētas 5 akcijas no EUROSTOXX 50 indeksa, iegūtas ienesīgumu laikrindas, kuram tika atrasts piemērotākais kopula-GARCH modelis, kas sastāvēja no Stjudenta kopulas ar marginālo Stjudenta sadalījumu un eGARCH modeļa. No iegūta modeļa tika imitēti jauni ienesīgumi, uz kuru pamatā tika iegūts optimālais portfelis ar minimālo CVaR rādītāju. Modelis un to iegūšanas metodika tika paplašināti uz liela portfeļu skaita ar patvaļīgi izvēlētām akcijām no tā paša indeksa, lai novērtētu to efektivitāti.
Darbs satur 57 lappuses, 28 attēlus, 21 tabulas, 34 formulas, 7 pielikumus un 43 informācijas avotus. |
| Keywords |
kopula, GARCH, CVaR, portfeļa optimizācija, Eiropas akciju tirgus |
| Keywords in English |
copula, GARCH, CVaR, portfolio optimization, European stock market |
| Language |
lv |
| Year |
2024 |
| Date and time of uploading |
30.05.2024 08:50:35 |
