| Form of studies |
Professional Bachelor |
| Title of the study programm |
Financial Engineering |
| Title in original language |
Bermudu tipa svopciju cenas noteikšanas metodes |
| Title in English |
Pricing Methods for Bermudan Swaptions |
| Department |
Faculty Of Computer Science Information Tehnology And Energy |
| Scientific advisor |
Jegors Fjodorovs |
| Reviewer |
Guna Ciemleja |
| Abstract |
Šis bakalaura darbs tika izstrādāts ar mērķi iepazīt un izvērtēt galvenās metodes un modeļus, kas praksē tiek izmantoti Bermudu tipa svopciju cenas noteikšanai, un iespējas tos pielāgot. Darba ietvaros tiek aplūkoti procentu likmju atvasināto finanšu instrumentu, tostarp, Bermudu tipa svopciju teorētiskie pamati, kam seko trīs dažādu procentu likmju modeļu – Halla-Vaita viena faktora, lineārā Gausa divu faktoru un LIBOR tirgus modeļa – padziļināta izpēte. Katrs modelis tiek pielāgots teorētiskas Bermudu tipa svopcijas cenas jeb prēmijas noteikšanai, izmantojot MATLAB programmēšanas vides iebūvētās pakotnes Financial Instrument Toolbox funkcijas. Tiek analizētas aprēķināto prēmiju atšķirības starp dažādiem modeļiem un ar dažādām izpildes likmēm, kā arī Montekarlo ģenerēto simulāciju skaita ietekme uz rezultātu precizitāti un algoritma izpildes laiku. Tāpat tiek veikta visu modeļu parametru jutīguma analīze, kā arī modeļu prognozētās procentu likmju termiņstruktūras, kas balstītas uz vēsturiskiem datiem, tiek salīdzinātas ar reālajiem novērojumiem tirgū, lai novērtētu modeļu precizitāti.
Darbs sastāv no 56 lappusēm, tostarp, 16 attēliem, 10 tabulām un 21 formulas. Darba izstrādē tika izmantoti 43 informācijas avoti. Darbu papildina 7 pielikumi. |
| Keywords |
Bermudu svopcijas, atvasinātie finanšu instrumenti, procentu likmju modelēšana |
| Keywords in English |
Bermudan swaptions, derivatives, interest rate modelling |
| Language |
lv |
| Year |
2024 |
| Date and time of uploading |
29.05.2024 20:56:17 |
